البيتكوين أول عملة لا مركزية مشفرة في العالم، ولازالت تحظى بالكثير والكثير من الشهرة والتعاملات المالية الضخمة وكذلك ثقة المستثمرين حول العالم، فالعالم قد شهد تطورات كثيرة من عدم التصديق في العملات المشفرة، الى وصول البيتكوين الى 64 الف دولار أمريكي للعملة الواحدة. هذا النمو الضخم والمخيف هو من جعل المستثمرين يثقون ويؤمنون بقوة العملات المشفرة، وكيف يمكنها ان تزيد ثروتهم بشكل كبير في اوقات محدودة. ولازل البيتكوين يحظى بالريادة حتى في الأمور الغريبة، فمثلاً، يحدث ما يُسمى بـ انقسام البيتكوين، وهو جزء من دورة حياة هذه العملة وتعدينها.
قد لا يفهم الكثير من المبتدئين في التداول معنى انقسام البيتكوين، وقد يظنوه امراً سيئاً أو انهم سيمتلكون النصف، ولكن الأمر مختلف كلياً عن المفهوم الحرفي للمصطلح. انقسام البيتكوين هو مجرد تعديل لحوافز العاملين في مجال تعدين البيتكوين او نقل وتخزين العملات على اجهزتهم ببساطة. في هذه المقالة الشيقة سوف نتحدث عن انقسام البيتكوين وكيف يحدث ولماذا يحدث، وكذلك تاريخ حدوثه والآثار التي ترتبت عليه. سواء ان كنت مبتدئاً في التداول او لديك الكثير من الخبرة، سوف نتحدث عن أموراً شيقة ستفيدك للاستعداد للانقسام القادم وكيف تحقق أفضل ربح في هذا الوقت، فتابع المقال للنهاية.
ما هو انقسام البيتكوين؟
انقسام البيتكوين هو حدث يحدث كل أربع سنوات تقريباً، او بعد تعدين 210 الف كتله، حيث بها انخفاض في ربح مكأفاة تعدين الكتلة الى النصف، اي بمعدل 50% من الربح السابق. لتبسيط الأمور، البيتكوين عبارة عن عملة مشفرة على هيئة أكواد يتم تسجيلها في العديد من الأجهزة فائقة الإمكانيات والسرعات تُسمى سيرفرات. تُسمى هذه العملية بالتعدين، وهي تخزين المعلومات على هيئة كتل وسلاسل بيانات، ونقل العملات من محفظة الى اخرى وتسجيل كافة المعلومات بشكل شفاف يمنع التلاعب والغش.
يستفيد من يقوم بالتعدين بالحصول على مكافأة وربح بعد كل عملية تعدين ناجحة، ويعتمد النظام التشغيلي للبيتكوين على تقليل هذا الربح بالتدريج وتقسيمه الى النصف كل 4 سنوات. السبب من هذا النظام هو محاولة السيطرة على السوق ومنع توليد عملات جديدة ومحاربة التضخم في هذه العملة بالتدريج عن طريق جعلها ابطأ. حدث حتى الآن 4 انقسامات للبيتكوين:
- تقسيم عام 2012: خفض التقسيم الأول مكافأة الكتلة الواحدة من 50 بيتكوين إلى 25 بيتكوين.
- تقسيم عام 2016: خفض التقسيم الثاني المكافأة من 25 بيتكوين إلى 12.5 بيتكوين.
- تقسيم عام 2020: خفض التقسيم الثالث المكافأة من 12.5 بيتكوين إلى 6.25 بيتكوين.
- تقسيم عام 2024: وتم خفض المكافأة للكتلة الواحدة من 6.25 بيتكوين إلى 3.125 بيتكوين.
- التقسيم القادم: من المتوقع ان يحدث التقسيم القادم في 2028.
يقول المحللون ان هذا التخفيض سوف يستمر حتى الوصول الى عام 2140 ميلادياً، حيث سيبلغ عدد البيتكوين الى الحد الاقصى له وهو 21 مليون عملة بيتكوين. هذا الانخفاض التدريجي يضمن ان يستمر البيتكوين في الصعود وجعلها تبدو كعملة نادرة الوجود وذو قيمة عالية. الجدير بالذكر ان هذا التقسيم هو جزء من البروتوكول، وغير قابل للتغير إطلاقاً.
سبب حدوث انقسام البيتكوين
انقسام البيتكوين إلى نصفين هو ميزة أساسية مدمجة في كود العملة المشفرة للتحكم في التضخم والحفاظ على السمة الاساسية والمميزة لهذه العملة وهي الندرة. على عكس العملات الورقية، التي يمكن للبنوك المركزية طباعتها دون حدود وهو ما يسبب التضخم وضعف قيمة تلك العملة، فإن العدد المعروض من البيتكوين محدود 21وهو مليون عملة فقط حول العالم. هذا العرض المحدود يجعل البيتكوين له طبيعة انكماشية، فلن يزيد العدد باي حال، ويمكن تلخيص أسباب انقسام البيتكوين الى ما يلي:
التحكم في العرض: ترتفع اسعار العملات المشفرة وتنخفض حسب العرض والطلب، لذا من المهم للتحكم في السعر ان يتم التحكم في الكمية المعروضة من العملات. من خلال تقليل معدل صك عملات البيتكوين الجديدة، تضمن أحداث التقسيم إلى النصف أن العرض يقل بمرور الوقت. هذه الاستراتيجية تشبه المعادن النفسية، والتي يقل اكتشافها بمرور الزمن وتصبح نادرة، مثل الذهب والألماس.
منع التضخم: عن طريق هذا النظام الصارم، فمن المتوقع ان يتسبب هذا الانتاج المحدود من البيتكوين في تجنب التضخم التقليدي الذي يحدث في العملات الورقية، والتي عانى منها الكثير من دول العالم، وخصوصاً في عالمنا العربي، مثل مصر وسوريا على سبيل المثال. يؤدي التضخم إلى خفض قيمة النقود الورقية، لكن المعروض المتحكم فيه من البيتكوين يجعله مقاومًا لهذه المشكلة بالتأكيد.
تأثير انقسام البيتكوين على الاسعار
نظراً لانخفاض الربح على تعدين البيتكوين، فبمجرد الانقسام تقل عمليات التعدين، وتقل معها دخول عملات بيتكوين جديدة الى ساحة التداول. بفرض ان الطلب ظل في حالة ثبات، فان العرض المنخفض لهذه العملة يجعل السعر يرتفع بشكل ملحوظ. لنفهم أكثر تأثير الانقسام، ففي اول انقسام حدث في 2012، كان السعر قبل التقسيم 12 دولار، ولكن بعد التقسيم في 2013 وصل السعر 1150 دولار، اي ان الزيادة كانت حوالي 9500% وهي زيادة تاريخية وكبيرة جداً في سوق التداول والعملات.
اما في الانقسام التالي، وهو في 2016، فكان السعر حوالي 650 دولار، اما بعد التقسيم في 2017 وصل السعر الى 19783 دولار، اي ان الزيادة كانت بنسبة 2900%. وفي انقسام 2020 ميلادياً، كان السعر قبل التقسيم حوالي 8700 دولار، أما بعد الانقسام في نصف 2021، وصل السعر 64800، اي ان الزيادة بنسبة 640%. تشير هذه الزيادة الى ان الانقسام يؤدي الى صعود كبير في الأسعار وخصوصاً في الفترة التي تلي الانقسام، نظراً لحدوث ضجة اعلامية تؤدي الى تدافع المتداولين الى امتلاك البيتكوين وهو ما يزيد الضغط على الطلب مقابل المعروض المحدود في السوق.
لماذا يرتفع سعر البيتكوين بعد الانقسام؟
يمكن تفسير هذه الظاهرة الى ما يُسمى بالصدمة، حيث يؤدي انخفاض المعرض من عملات البيتكوين الجديدة إلى “صدمة”، مما يؤدي إلى ارتفاع الطلب. ومع ندرة العرض، يتنافس المزيد من المستثمرين على الحصول على عملات البيتكوين، مما يؤدي إلى ارتفاع السعر. كما ان المستثمرين والمتداولين يتوقعون حدوث زيادة في الاسعار وتوقع تاريخ الانقسام وهو ما يدفعهم الى فتح صفقات شراء ضخمة قبل الانقسام ولضمان الشراء بأفضل سعر في السوق، وهو ما قد يؤدي الى حدوث زيادة في الاسعار، حتى قبل الانقسام.
يجذب الاهتمام الإعلامي المتزايد المحيط بالانقسام المزيد من الاهتمام والمستثمرين الجدد إلى البيتكوين، مما يؤدي إلى زيادة الطلب وتقلب الأسعار. ومع ذلك، لا يضمن الأداء السابق النتائج المستقبلية، وقد تكون الأسواق غير متوقعة، لذا من المهم ان تدرس السوق بشكل جيد، وتتوقع رد فعل المستثمرين من خلال ما يُشاع في وسائل الاعلام.
تأثير الانقسام على عمليات التعدين
يلعب الافراد والمؤسسات التي تقوم بالتعدين – اي بتخزين وتسهيل نقل البيتكوين بين الافراد – دوراً كبيراً ومحورياً في دورة عمل البيتكوين بشكل عام، فبدون الكثير من المعدنين سوف يقف النظام ويصبح ابطأ بكثير. في كل عملية ناجحة يقوم بها عمال المناجم – من يعملون في التعدين – يحصلون على الربح عبارة عن رسوم لهذه المعاملة الناجحة. تؤثر عملية الانقسام على التعدين بالسلب، حيث ان هذه العملية تقلل من ربحهم للنصف، وتقل الايرادات لنفس مقدار ومجهود العمل السابق، وهو ما يشكل تحدي وعائق لعمليات التعدين قليلة الربحية.
يتطلب التعدين اجهزة خاصة بإمكانيات مهولة، وكذلك الكثير من الطاقة الكهربية، اذا لم يرتفع سعر البتكوين بشكل كبير بعد الانقسام ليعوض النقص في الربحية، ربما يقف الكثير من عمال المناجم عن العمل. يمكن فقط لعمال المناجم الذين يتمتعون بأجهزة فعالة والوصول إلى الكهرباء منخفضة التكلفة أن ي يحققوا ارباح معقولة. ويمكن أن تؤدي هذه المنافسة المتزايدة إلى تقليل قوة التعدين بين العمليات كبيرة المستوى.
لتخفيف هذه التحديات، غالباً ما يقوم عمال المناجم بالكثير من الخطوات التي تسعى الى تقليل التكلفة، فمثلاً الكثير منهم يستثمر في اجهزة تعدين متقدمة مثل اجهزة ASIC وهي تعمل على تحسين الكفاءة والربح. كما ان عمليات التعدين تنشط في الاماكن التي تقل بها تكاليف التشغيل والطاقة، لتقليل التكلفة الاجمالية ولزيادة الارباح الاجمالية.
استراتيجيات تداول البيتكوين في منصات الفوركس
لتداول الفوركس دون امتلاكه وذلك للاستفادة من تحركات الاسعار السريعة دون التقيد بمنصات العملات المشفرة والتي في الغالب تكون معقدة الاستخدام او غير موثوقة. عبر تداول الفوركس يمكنك استخدام الروافع المالية والتي تمكنك من زيادة الارباح (والخسائر ايضاً في حالة انعكاس السوق عليك). هناك العديد من الاستراتيجيات او الطرق التي يمكنك تداول البيتكوين بها، وأشهرها:
1. تداول البيتكوين المتأرجح
تعتمد استراتيجية التداول المتأرجح لتداول البيتكوين على الاستفادة من تحركات الأسعار قصيرة ومتوسطة الأجل، والتي تستمر عادةً من بضعة أيام إلى بضعة أسابيع. والعديد من متداولي الفوركس يفضلون هذه الطريقة وخصوصاً مع البيتكوين وذلك لان الفارق بين البيع والشراء يكون مرتفع مقارنة بأزواج العملات الرئيسية. مع تقلب البيتكوين، يمكن أن يكون تداول البيتكوين المتأرجح استراتيجية مربحة وقليلة المخاطرة، وذلك لان المتداول يتوقع ان ينهي صفقته ويحقق المستهدف في أيام وليس في ساعات قليلة مثل المتداول اليومي.
لتجربة تداول افضل، يجب عليك استخدام أدوات التحليل الفني لتحديد نقاط الدخول والخروج من السوق، سواء بمكسب او بأقل خسارة، لذا من المهم ان تستخدم المؤشرات الفنية مثل المتوسطات المتحركة، ومؤشر القوة النسبية وخطوط تصحيح فيبوناتشي. من المهم أيضاً ان تراقب سعر البيتكوين وتحدد نقاط الدعم والمقاومة، وتستخدم أوامر معلقة ليتم تفعيلها في الوقت المناسب والسعر المناسب تلقائياً. لمزيد من الأمان، أستخدم أوامر وقف الخسارة، لتجنب انعكاس السوق عليك، والتحركات المفاجأة والغير متوقعة للسوق.
2. استراتيجية السكالبينج او التداول الخاطف
تعتبر استراتيجية السكالبينج نوع من انواع التداول عالي التردد حيث يقوم المتداولون بفتح صفقات متعددة في غضون يوم واحد، للاستفادة من تحركات الأسعار الصغيرة، وتحقيق ارباح قليلة ولكن كثيرة. تتطلب هذه الطريقة الدقة والسرعة والوصول إلى منصات التداول في زمن قياسي، لذا من المهم اختيار منصة تداول موثوقة وسريعة مثل سي إم تريدينج وهي تضمن سرعة في تنفيذ الطلبات، فهي حاصلة على جائزة افضل متداول في الشرق الأوسط.
ينصح الخبراء اتباع هذه الاستراتيجية في فترات السيولة العالية، مثل افتتاح جلسات التداول في البورصات العالمية مثل نيويورك. كما ينصح الخبراء ايضاً وضع أوامر وقف خسارة ضيقة، بحيث تتناسب المخاطر الصغيرة مع الأرباح الصغيرة المتوقعة، فيمكن لصفقة كبيرة واحدة خاسرة ان تأكل ارباح صفقات كثير رابحة ولكن بربح منخفض. ينصح الخبراء ايضاً بتجنب طريقة تداول السكالبينج في فترات الأحداث الإخبارية الكبرى او الشائعات حول البيتكوين، لذا فهي غير مناسبة للتداول في فترة انقسام البيتكوين.
3. التحوط والتنويع باستخدام البيتكوين
يمكن للمتداولين التحوط ضد تقلبات السوق بإضافة البيتكوين، فكما تعرف ان سوق البيتكوين غير مرتبط بالعملات المحلية والعالمية، وان ما يحرك السوق هو العرض والطلب. كما ان التنويع في المحفظة الاستثمارية تزيد من استقرار المحفظة وتقليل المخاطر، فعندما ينعكس عليك السوق في احدى الصفقات، يمكن ان ترتفع الصفقة الأخرى لتعوض الخسارة.
ومع ذلك، يمكن ان يتأثر تحرك سعر البيتكوين بالعديد من الأمور في الأسواق العالمية، فمثلاً ان انخفضت الفائدة على الدولار الأمريكي، فسوف يلجأ المستثمرون والمتداولون الى الأسواق الأخرى الأعلى ربحية، ومنها البيتكوين، فيمكن ان نتوقع عندها ارتفاع سعر البيتكوين في السوق العالمي. راقب ايضاً اداء البيتكوين مع التغيرات الكبرى على الدولار الامريكي واليورو، فيمكن للعديد من الأحداث ان تدفع المتداولين الى اللجوء او الهروب من سوق البيتكوين. السوق العالمي مترابط ومتشابك بشكل كبير ولا يمكن توقعه بنسبة 100% ولكن عليك مراقبة كافة الاحداث العالمية وتوقع رد فعل المتداولين وتأثير ذلك الفعل على العرض والطلب.
ماذا يحدث في الاسعار قبل وبعد انقسام البيتكوين؟
غالباً ما يبحث المتداولين عن توقع لسيناريو تحرك الأسعار قبل وبعد انقسام البيتكوين لاتخاذ الاجراءات المناسبة وفتح صفقات في اتجاه السوق وتحقيق اعلى ربح. غالباً ما يتذبذب السوق قبل وبعد انقسام البيتكوين مباشرةً، حيث يشعر المتداولين بالتفاؤل ولكن بالحذر ايضاً، وهو ما يدفعهم الى فتح صفقات وقفلها بسرعة وهو ما يجعل الأسعار تتذبذب بشكل كبير. قبل التقسيم بفترة كافية، يرتفع البيتكوين نظراً لتوقع ارتفاع سعره وفتح صفقات شراء ضخمة، وهو ما يبدأ قبل التقسيم بأشهر. أما بعد التقسيم، يتقلب السوق وقد ينخفض قليلاً كنوع من التصحيح للأسعار وخصوصاً بعد خروج عدد كبير من المتداولين من السوق وسحب استثماراتهم بعد تحقيق المستهدفات المطلوبة.
لا تعتبر عملية انقسام البيتكوين ظاهرة قصيرة الأجل فحسب، حيث ان تاريخيًا، ساهمت في اتجاهات صعوديه طويلة الأجل، حيث أسست مستويات قياسية جديدة بعد أشهر أو حتى سنوات من الانقسام. بعد الانقسام، غالبًا ما تكون هناك فترة تراكم حيث يشتري المتداولون طويلي الأجل – المستثمرون ذوي الخبرة والرغبة في الاستثمار الطويل- البيتكوين بأسعار مناسبة ومعقولة. تاريخياً أيضاً، اظهرت التحليلات ان بعد 12 الى 18 شهر من الانقسام ترتفع عملة البيتكوين بشكل كبير وتشكل قمم سعرية جديدة، وذلك لندرة العملة وخروج المستثمرين قصيري الأجل من السوق وعدم التذبذب.
كيف تستعد لانقسام البيتكوين القادم في 2028؟
هناك العديد من النصائح للاستعداد لانقسام البيتكوين، للشراء باقل سعر والبيع عند القمة، ومنها:
- متابعة السوق
لا تنفصل عن السوق، تابع اخبار العملات المشفرة، وكل جديد في البلوك تشين، وراقب ما يحدث في السوق وخصوصا قبل موعد الانقسام. يمكنك متابعة الاخبار على تليجرام او تويتر “X” حاليا او العديد من منصات العملات المشفرة.
- تنويع محفظتك
لا تعتمد على البيتكوين فقط، فيمكنك عبر منصة سي إم تريدينج تداول العديد من الأصول مثل ازواج العملات والمعادن والأسهم وغيرهم. هذا التنويع يحمي محفظتك من الانهيار في الأوقات الصعبة.
- وضع خطة تداول
لقد ذكرنا العديد من استراتيجيات التداول والتي تمكنك من تداول البيتكوين باحترافية، عليك ان تجربهم وتختار الأنسب لك من حيث الارباح المتوقعة ورأس مالك. عليك ان تحدد اهدافك المالية ومن خلالها اختر الاستراتيجية التي تناسبك والتي يمكنك استخدامها باحترافية.
- ادارة المخاطر الصارمة
يجب ان تضع أوامر لجني الأرباح وأوامر لوقف الخسارة، حتى تضمن جني الأرباح في القمة وكذلك عدم التعرض للخسارة المفرطة. التداول لصاحب النفس الأطول، لذا لا تدع صفقة واحدة تحدد مصيرك!
الملخص
انقسام البيتكوين هو عملية تم تحديدها في البرتوكول وواجبة النفاذ، حيث يتم خفض أرباح تعدين البيتكوين الى النصف، وتحدث كل 4 سنوات. تهدف هذه العملية الى زيادة ندرة البيتكوين والحد من التضخم وطرح عملات جديدة، وهو ما يحافظ على القيمة الأساسية لهذه العملة. لهذه العملية اثر كبير في تغير وتذبذب أسعار البيتكوين في السوق وهو ما يجعل المتداولون في حالة تخبط وعدم فهم. في هذه المقالة قد ذكرنا أسباب الانقسام وما يحدث فيه وكيف يمكنك استغلال السوق لصالحك وتحقق اعلى ربحية.
