الصادرات الصينية تتراجع

 تراجع فائض الميزان التجاري الصيني في الشهر الفائت الى 69.84$ مليار وهذا أضعف فائض تجاري للصين منذ أبريل الفائت، حيث انكمشت الصادرات الصينية بنسبة -8.7% وكذلك الواردات بنسبة -10.6% بتأثير من ضعف الطلب العالمي والمحلي. ويبدو واضحاً تثير ارتفاع التضخم والأسعار عالمياً كما أن الاغلاق الداخلي الصيني بسبب سياسة الصفر للفيروس كورونا كانت بلا شك عاملاً مهماً.

ابق على اطلاع على آخر أخبار السوق

مؤشرات الأسهم

أغلقت مؤشرات الأسهم الأمريكية على تراجع قوي يوم أمس، خسر داو جونز -1% ، مؤشر س&ب كذلك تراجع -1.46% وناسداك كان الخاسر الأكبر مع -2% الى 11546 نقطة. ولا تبدو الصورة مختلفة في آسيا اليوم، نيكي الياباني متراجع -1% تقريباً، وكذلك المؤشرات الصينية الرئيسية، مؤشر شانغهاي متراجع -0.53% ومؤشر شانغهاي لأكبر خمسين شركة -0.64%. أما العقود الآجلة الأمريكية فإنها تشير الى ارتفاع طفيف الى الآن في مؤشرات الأسهم الرئيسية حيث من المتوقع أن يبدأ تراجع قيم التداول في الأيام والأسابيع القادمة مع اقتراب عطلة نهاية العام. من الواضح أن مخاوف الركود حقيقية حيث كان العديد من المدراء التنفيذيين للبنوك الكبرى الأمريكية قد حذر من احتمالية الركود بقوة وامكانية التراجع بتأثير من الركود المرتفع واستمرار فع الفائدة الأمريكية. عموماً، لن ينتهي هذا الجدل قريباً، ولا ننسى أن هناك اجتماعاً للفيدرالي الأمريكي في وقت لاحق من هذا الشهر لرفع الفائدة.

تداول أفضل الأسهم في العالم

العملات الرئيسية

في أسواق العملات العالمية، حافظ الدولار الأمريكي على مكاسبه معززاً ارتفاعه اليوم في آسيا بنسبة 0.14% الى 105.72 حيث يبقى الدولار الأمريكي ملاذاً آمناً للكثيرين في أوقات عدم الاستقرار وعدم وضوح التوجه العام للأسواق. من غير المتوقع أن تتغير هذه المعطيات حالياً على الأقل حيث مازال الفيدرالي الأمريكي سبّاقاً على بقية البنوك المركزية الكبرى برفع الفائدة. الدولار / ين مرتفع 0.56% الى 137.66 ، اليورو / دولار$ متراجع -0.10% الى 1.0455$ ، كذلك الباوند/$ متراجع -0.12% الى 1.2116$. يبقى زوج العملات الدولار$/ين من أكثر العملات تأثراً بقوة الدولار الأمريكي أو تراجعه، كما أن أزواج الين الأخرى مثل يورو/ين، باوند/ين تقدم فرصةً ممتازة لأن تقلباتها قوية. ويبدو زوج العملات دولار$/ين على المؤشر اليومي فيه زخم شرائي مستمر حالياً، مع ثلاثة أيام مستمرة من المكاسب حيث يشكل مستوى 139 نقطة مقاومة مهمة حالياً.

أسواق السلع والطاقة

يبدو أن الحذر مازال موجوداً في الرهان على الذهب في الأيام الأخيرة حيث التقلبات بقيت ضمن نطاقات عادية في الذهب والفضة. يتداول الذهب حالياً عند 1772$ للأونصة، الفضة عند 22.29$ للأونصة بارتفاعات طفيفة. لكن التقلبات في أسواق النفط بقيت قاسية مع بدء اقرار السقف السعري للنفط الروسي عند 60$ وهو ما رفضته موسكو قبل يومين. عموماً، خام غرب تكساس يتداول حالياً عند 74.25$ للبرميل بعد أن خسر -7.5% في اسبوع، كذلك خام برنت خسر -8.5% في اسبوع يتداول حالياً عند 79.37$ للبرميل. من غير الواضح حقيقةً كيف ستتعامل موسكو مع هكذا قرار علماً أنها قالت قبل يومين أن هناك مشترين في آسيا لنفطها بدلاً من العملاء السابقين في أوروبا. باعتقادنا أن تأثير هذا القرار من قبل الدول السبعة الكبرى سيتجاوز الدور الاقتصادي والمالي التقليدي لأنه صراع سياسي بين أمريكا وحلفائها من جهة وكذلك موسكو من جهة أخرى بينما تحاول منظمة أوبك أن تبقى بعيدةً الى حد ما عن التجاذبات السياسية – العسكرية بين موسكو والغرب. النفط الروسي بما يعرف بنفط الاورال متراجع اليوم بنسبة -7.54%% الى 57.27$ للبرميل حيث تشجع أسعاره الأقل من برنت وخام غرب تكساس بعض الدول المستهلكة على شرائه ومنها الهند والصين خصوصاً، الهند ثالث أكبر مستهلك للنفط في العالم بعد أمريكا والصين.   في نفس الوقت، عادت أسعار الغاز الطبيعي للارتفاع مجدداً بنسبة 3.8% اليوم الى 5.67$ للمتر المكعب.

استفد من أسعار الذهب اليوم

العملات المشفرة

استمرت الصورة باهتة اليوم كما كانت في آخر عدة أسابيع، البيتكوين اليوم متراجعة -2% الى 16750$ وكذلك بقية العملات المشفرة الكبرى مثل سولانا -4% ، الايثيريوم -2.1% ، كاردانو -3% ، ريبل -2.8%. كان جيمي دايمون الرئيس التنفيذي في جي بي مورغان قد قال يوم أمس أن العملات المشفرة عديمة الفائدة. لكن من المهم القول إن جيمي دايمون وغيره بقيت تصريحاتهم متناقضة الى حد كبير حيث شهدت الأسواق عدة تصريحات متضاربة في الأشهر الأخيرة مرةً مع ومرةً ضد تبني العملات المشفرة مع اعتقادنا أن البنوك الكبرى تتبنى خيارات استثمارية لعملائها في العملات المشفرة لأنها لاتريد خسارة سوق مهم حالياً دون أن تتعرض لمخاطر كبيرة ولذلك تشكل البنوك الكبرى المرخصة أصولاً خياراً أفضل قانونياً وأكثر استقراراً للمتداولين من تعاملهم مع بورصات هشة وضعيفة تنظيمياً في العملات المشفرة.

أسواق السندات

استقرت عوائد السندات الأمريكية لعشر سنوات عند 3.51% اليوم لكنها متراجعة -0.18% في اسبوع، المزيد من عمليات رفع الفائدة هذا الشهر وفي 2023 ستبقي العوائد دون تراجع كبير باعتقادنا. لكن ماسيدفع العوائد للتراجع هو حدوث ركود أمريكي أو انكماش، حتى لو كان بسيطاً، وباعتقادنا أن المخاطر مازالت مرتفعة ولم تسعرها الأسواق بشكل كامل وهذا يجعل من الرهان على تراجع العوائد خياراً مهماً في 2023 لأن العوائد من غير المتوقع أن تبقى عند هذا المستوى في حال حدوث مخاطر اقتصادية أكبر أو تراجع قاسي في أسواق الأسهم العالمية.

التقويم الاقتصادي – 7 ديسمبر 2022

جاهز لبدء التداول؟ افتح حساب اليوم

اكتشف المزيد من الفرص مع وسيط حائز على جوائز. انضم إلى سي إم تريدينج اليوم، الوسيط الأسرع نمواً في منطقة الشرق الأوسط.

شاركونا آراءكم وتابعونا على انستجرام و فيسبوك ويوتيوب و تويتر